반도체 산업은 투자자들에게 매우 인기가 높습니다. 투자자들은 서로 다른 회사 사이에서 선택의 여지가 있습니다. 많은 메가트렌드의 혜택을 받으며 성장하고 있는 미국 회사인 NVIDIA에 투자하고 싶으십니까? 아니면 새로운 전략과 유리한 밸류에이션 덕분에 반전의 기회를 제공하는 전통적인 회사 Intel에 베팅하는 것을 선호하십니까? 동시에 투자자는 반도체 산업의 굴삭기 제조업체에도 투자할 수 있습니다. 예를 들어, 칩 생산 분야의 대만 선두주자인 TSMC나 리소그래피 시스템을 제조하는 네덜란드 회사 ASML Holding이 평균 이상의 수익을 낼 수 있는 유망한 후보입니다.
하지만 기업을 선택할 수 없거나 선택하기 싫은 사람들도 반도체 산업 성장의 소극적 혜택을 누릴 수 있다. 이는 상장지수펀드를 통해 주식시장에서 가능하며, 이를 통해 개별 부문에 대한 다각적 투자가 가능합니다. 다음 기사에서는 독일 투자자들이 투자할 수 있는 반도체 ETF에 대해 자세히 살펴보겠습니다. 지금 반도체 ETF를 사야 할까?
반도체 ETF: 최고의 반도체는 무엇입니까?
반도체 산업의 중심에는 반도체 회사가 생산하는 ‘마이크로칩’, 즉 컴퓨터 칩이 있습니다. 마이크로칩은 순수 실리콘으로 만들어지며 전기 접점이 있습니다. 마이크로칩은 여러 개의 반도체로 구성되어 있어 칩을 다양한 분야에서 사용할 수 있습니다. 중요한 반도체는 디지털화의 기초입니다. 지원 구성 요소인 반도체가 없으면 사실상 어떤 기술 장치도 작동할 수 없습니다.
반도체 산업은 세계 경제보다 빠르게 성장하고 있다
세계 반도체 산업은 순환적인 시장이다. 그 성장률은 연간 약 5%이다. 향후 몇 년 동안 연 평균 약 5.4%의 성장률이 예상됩니다. 생활 전반에 디지털화가 자리잡고 있어 앞으로도 반도체 산업은 계속해서 성장할 것으로 보인다. 성장은 세계 경제의 발전보다 빠릅니다. 디지털화가 이제 막 시작되었기 때문에 10년 후에는 반도체 시장이 지금보다 훨씬 더 커질 가능성이 높습니다. 이는 주로 반도체 주식에 도움이 될 것이며, 수요 증가를 매출 증가로 전환할 수 있을 것입니다.
메가트렌드가 반도체 성장을 주도하다
반도체 산업은 디지털화라는 메가트렌드의 혜택을 누리고 있을 뿐만이 아닙니다. 성장을 촉진하는 개인의 발전도 있습니다. 예를 들어, 인공 지능 분야의 응용 프로그램에는 대형 컴퓨터 칩이 필요합니다. 로봇 공학, 자율 주행 또는 자동화의 성공도 반도체에 달려 있습니다.
#1 반도체 ETF: iShares MSCI 글로벌 반도체 ETF
iShares MSCI Global Semiconductors ETF는 아직 초기 단계의 금융 상품입니다. 2021년 8월, 자산운용사 BlackRock은 시장을 선도하는 iShares 브랜드로 새로운 반도체 ETF를 출시했습니다. 이는 기본 지수를 물리적으로 추적하고 수익을 축적합니다. TER 사업비율은 0.35%로 합리적인 수준이다.
전략
iShares MSCI Global Semiconductors ETF는 글로벌 반도체 산업과 관련된 선진 시장 기업과 신흥 시장 기업을 추적합니다. ETF에는 반도체 제조업체와 공급업체만 포함됩니다.
수당
iShares MSCI Global Semiconductors ETF는 약 65%의 비중으로 가장 큰 비중을 차지하는 미국 기업에 초점을 맞추고 있습니다. 대만 기업이 약 15%의 점유율로 2위를 차지했고, 네덜란드와 일본 기업이 5%가 넘는 비중으로 뒤를 이었습니다.
가장 중요한 직책
미국 회사인 NVIDIA는 최근 몇 년간 평균 이상의 성장을 보여왔습니다. 기술선도주는 반도체 ETF에서 약 8%로 가장 큰 포지션이다. 계약 제조업체인 TSMC, 전통적인 회사인 Intel 및 리소그래피 시스템 제조업체인 ASML도 ETF의 7% 이상의 점유율을 차지하며 뒤를 이었습니다.
반도체 ETF #2: VanEck 벡터 반도체 ETF
VanEck Vector Semiconductor ETF는 수입을 축적하는 실물 ETF입니다. 7억 유로가 넘는 펀드 자산을 보유한 VanEck 제품은 가장 큰 반도체 ETF입니다. 지출률은 0.35% TER입니다. 2020년 말 반도체 ETF가 출시되었을 때, 이는 반도체 부문에 초점을 맞춘 최초의 상장지수펀드이기도 했습니다.
전략
VanEck Vector Semiconductor ETF는 반도체 업계의 기업을 추적합니다. 제조업체와 공급업체는 매출의 최소 50%를 반도체에서 창출하는 것이 중요합니다. VanEck Vector Semiconductor ETF에는 항상 최소 25개 주식이 포함되어야 합니다. 최대 가중치는 기업당 10%로 설정된다.
수당
두 번째 반도체 ETF인 VanEck Vector Semiconductor ETF는 미국에서 더욱 강력한 지배력을 갖고 있습니다. 회사의 75% 이상이 미국에 본사를 두고 있습니다. 대만과 네덜란드 기업이 나머지 ETF의 대부분을 차지하며 각각 약 9%를 차지합니다.
가장 중요한 직책
VanEck Vector Semiconductor ETF에서는 미국 기업인 Intel이 현재 10%의 비중으로 가장 큰 위치를 차지하고 있습니다. 이 밖에도 NVIDIA, TSMC, ASML도 9% 이상을 차지합니다. 따라서 두 반도체 ETF는 동일한 최대 포지션을 갖습니다.
반도체 ETF 전망
글로벌 반도체 시장에 대한 강력한 미래 전망은 또한 반도체 ETF에 대한 기회를 강조합니다. 전체 부문이 강한 성장을 지속하고 메가트렌드가 수요를 주도한다면 기업은 더욱 높은 수익을 창출할 것으로 예상됩니다. 이를 위해서는 칩 부족을 보완하는 데 다소 시간이 걸릴 것으로 보인다. 반도체 ETF의 미래에 대한 예측은 탁월하다. 가장 유망한 기업을 선택할 수 없다면 반도체 ETF로 광범위한 상장지수펀드를 능가할 수 있다.
지금 반도체 ETF를 사야 할까?
지난해 많은 반도체 주가가 아웃퍼폼했다. 코로나 팬데믹으로 인해 디지털화로 이익을 얻는 주식에 투자자들의 관심이 집중되었습니다. 그래서 반도체 ETF 역시 역사가 젊음에도 불구하고 급격하게 상승하고 있다. 그럼에도 불구하고 장기적으로 반도체 ETF 매입은 수익성이 있을 것이다. 투자자는 ETF 저축 계획을 통해 반도체 부문에 투자할 수도 있습니다. 이는 순환적인 부문이기 때문에 시장이 약세 국면을 겪을 가능성이 높습니다. 따라서 용기 있는 투자자들은 조치를 취하여 반도체 ETF를 대폭 늘려야 합니다. 경기 대응적 투자도 ETF와 함께 작동하고 수익을 높이는 터보차저가 될 수 있기 때문입니다.
