Le guide donne une image claire du protocole Vega. Elle s’efforce d’être l’une des infrastructures centrales de la finance décentralisée, tout comme Ethereum. Il vise à construire des outils. Ces derniers garantissent la liberté de commercer et à rendre cette liberté accessible à toute personne sur terre.
Ces dernières années, la croissance de la finance décentralisée (DeFi) crée des alternatives pour plusieurs personnes en dehors des marchés financiers traditionnels. Cela signifie que les problèmes de frais élevés, d’intermédiaires tiers, de censure et autres… Ils frappent les marchés financiers pendant des années peuvent désormais être évités.
De nombreuses plateformes sautent sur la tendance DeFi. Si bien qu’elles offrent plusieurs produits et services financiers grâce à la technologie blockchain. La plateforme Vega, avec son jeton VEGA, est l’une d’entre elles. La plateforme est un pont décentralisé reliant la blockchain au monde de la finance et du trading.
Historique de Vega
Vega est un protocole décentralisé qui facilite l’exécution et le trading de produits financiers. Il s’agit d’un réseau de preuve d’enjeu créé pour le trading entièrement automatisé sur les réseaux publics. Tout le monde peut utiliser le protocole pour créer des marchés décentralisés. Cependant, la mise en œuvre du protocole ne peut se faire que de manière distribuée entre les nœuds. Ces derniers forment l’épine dorsale du réseau. Chaque nœud rejoint le réseau par le biais du mécanisme de preuve d’enjeu (PoS). Cette situation permet de garantir une sécurité totale. D’ailleurs, tous les nœuds utilisent un protocole de consensus byzantin.
La blockchain Vega se construit sur Tendermint. Ce qui permet d’échanger des produits dérivés sur son réseau décentralisé avec une expérience et des capacités similaires à celles des bourses centralisées. En outre, la plateforme est optimisée pour le commerce décentralisé et peut être reliée à plusieurs réseaux de niveau 1, notamment Ethereum (ETH).
Il s’agit d’une couche technique qui permet de créer tous les types de marchés et de produits sophistiqués sur la chaîne. Il s’agit d’une plateforme pour tous, y compris les développeurs, les négociants et les créateurs de marchés. L’objectif de la plateforme est d’être l’une des infrastructures centrales du système DeFi. De plus, sa mission est de développer des outils qui permettront la liberté de commercer pour tous.
L’approche innovante de Vega
La plateforme utilise une approche innovante. Cette dernière tire parti de la dynamique du marché des liquidités pour attirer et allouer les ressources de tenue de marché. Ces incitations intégrées à la liquidité permettent au protocole de mettre en relation les traders et les teneurs de marché pour tout produit financier. Afin d’encourager l’innovation sur la plateforme, Vega intègre une fonctionnalité connue sous le nom de Smart Products. Elle permet aux utilisateurs de créer de nouveaux produits et de lancer de nouveaux marchés.
Une suite complète de primitives économiques et de caractéristiques de produits permet aux participants de spécifier toutes les instructions relatives aux flux de trésorerie et aux règlements. Afin d’assurer la sécurité des échanges d’instruments complexes, la plateforme fonctionne également selon les normes de la gestion décentralisée des risques.
Réseau de marché Vega
Le réseau Vega est la fondation sur laquelle reposent les autres composants de son cadre. Tels que les marchés, les participants, les actions de gouvernance et les produits. Les marchés du réseau désignent des instruments négociables conçus pour un type particulier de négociation. Les marchés ont différents types selon le stade du cycle de vie de l’instrument. Si des actions ont un impact sur le commerce. Il s’agit des marchés proposés, actifs, suspendus et fermés. En général, les marchés se divisent en deux catégories :
- Les marchés ouverts : Ils sont ouverts aux participants disposant d’une garantie suffisante pour effectuer des transactions. Ils sont similaires aux marchés publics d’actions, de devises, etc. En outre, ils se négocient principalement à l’aide du carnet d’ordres à cours limité, bien qu’ils utilisent parfois d’autres modes.
- Marchés ad hoc ou de gré à gré : Ils sont créés par un participant dans un but particulier. Par exemple pour initier une transaction sur la base de prix convenus hors ligne ou en utilisant le protocole Vega pour permettre le processus de découverte des prix.
La gestion des garanties de Vega
La sécurité des transactions est un élément essentiel du réseau Vega. Afin de la garantir, chaque transaction sur un réseau public Vega est soumise à une garantie suffisante. Dans le cas contraire, elles sont fermées. Par conséquent, le réseau détient des garanties dans tous les actifs en utilisant un système décentralisé. Cela permet une gestion facile avec un simple protocole de dépôt/retrait faisant l’interface entre le réseau Vega et la chaîne hôte de l’actif cryptographique.
De plus, la situation permet d’ajouter des actifs si nécessaire. La performance de la chaîne hôte détermine la vitesse de dépôt et de retrait. Mais après le dépôt des actifs sur le réseau Vega, les infrastructures Vega déterminent la vitesse d’allocation, de règlement, de libération ou de transfert.
Le critère pour qu’un actif soit qualifié de collatéral est la capacité du réseau Vega à le gérer. Cela dépend de quatre critères. Seules les cryptomonnaies et les jetons numériques basés sur la blockchain répondent actuellement à ces critères.
Négociation et règlement sur Vega
La négociation et le règlement sont entièrement automatisés sur le réseau Vega afin de garantir que toutes les transactions, des instructions de négociation au règlement final, se déroulent de manière déterministe sur chaque nœud. Cela est conforme aux exigences de la décentralisation, qui vise à garantir que chaque participant au marché voit le même résultat pour chaque action.
Six modes de négociation, ou méthodes de génération de nouvelles transactions, sont disponibles sur le réseau Vega. Il s’agit du trading continu, du trading discret, des enchères, des marchés suspendus, des demandes de cotation (RFQ) et des transactions appariées. Elles sont applicables dans diverses conditions et répondent aux normes d’équité et de flexibilité tout en répondant aux besoins du marché. D’autre part, le marché du règlement garantit que les comptes des traders sont crédités et débités avec précision à des points précis du cycle de vie d’une transaction.
Jeton VEGA
La cryptomonnaie native de Vega est le jeton VEGA. VEGA est un jeton ERC20, ce qui signifie qu’il est compatible avec Ethereum et interagit avec la blockchain Vega par le biais d’un pont Ethereum-Vega. Le token sert de token de gouvernance, et les détenteurs ont des droits de vote sur la plateforme. Une partie du jeton a déjà été allouée via l’ICO. Bien qu’ils restent bloqués, les détenteurs peuvent mettre en jeu et déléguer le jeton une fois que le réseau sera opérationnel. Cela signifie que les détenteurs de jetons peuvent participer au réseau en déléguant des jetons au validateur et en proposant et votant sur des sujets tels que les nouveaux marchés et la gouvernance de la plateforme. Lorsque les détenteurs mettent en jeu ou délèguent le jeton, ils obtiennent des récompenses sous la forme d’un pourcentage des frais d’infrastructure et de la trésorerie de la chaîne.
L’offre totale de jetons Vega est de 64 999 723. L’allocation se fait de la manière suivante :
- Cycle d’amorçage : 26,5 % (17 millions).
- Tour stratégique : 11% (7,2 millions).
- Équipe (tranche A) : 6,5% (4,2 millions).
- Équipe (tranche B) : 23% (15 millions).
- Vente de la Coinlist : 9% (6 millions).
- Primes et subventions communautaires : 5% (3 millions).
- Incitations sur la chaîne : 9% (6 millions).
- Trésorerie du projet : 10% (6,5 millions).
Entre le 2 et le 3 juin 2021, Vega ICO a eu lieu sur CoinList. Elle y a vendu plus de 4 millions de jetons d’une valeur de 59 750 000 dollars. Le reste des jetons invendus sera consacré aux dépenses de la communauté et aux incitations. En d’autres termes, Vega continuera à détenir une petite trésorerie pour une utilisation future dans des levées de fonds supplémentaires ou le financement d’autres initiatives pour le développement du protocole.
Vega ICO
L’ICO de Vega a eu lieu sur CoinList entre le 2 et le 3 juin 2021. Vega y a vendu plus de 4 millions de jetons d’une valeur de 59 750 $. L’ICO comportait trois catégories de prix, les tokens étant vendus à 5, 10 ou 15 dollars selon certains critères. En particulier, les jetons à 5 $ ont une durée de blocage de 12 mois, suivie d’une période de libération de 12 mois, avec un maximum de 1 000 $. De plus, les jetons à 10 $ sont bloqués pendant 6 mois avec une période de libération de 6 mois par la suite, soit un maximum de 2 500 $. Enfin, les jetons de 15 $ seront librement négociables après une période de blocage de 90 jours, pour un maximum de 10 000 $. L’ICO a été un succès retentissant pour le protocole Vega.
Conclusion
Le protocole Vega a pour objectif ambitieux de devenir l’une des infrastructures centrales de la finance décentralisée, tout comme Ethereum. Il vise à construire des outils qui garantissent la liberté de commercer et à rendre cette liberté accessible à toute personne sur terre. Il est encore trop tôt pour dire s’il y parviendra ou non. Néanmoins, le protocole se targue de plusieurs approches innovantes qui en font un projet à suivre.
