Staking tiền điện tử là phương pháp giúp các nhà đầu tư tạo ra thu nhập thụ động bằng cách khóa tài sản kỹ thuật số của họ để hỗ trợ hoạt động và bảo mật của blockchain. Không giống như khai thác, đòi hỏi sức mạnh tính toán đáng kể, staking dựa vào cơ chế Proof-of-Stake (PoS) và các biến thể của nó, giúp việc đầu tư dễ tiếp cận hơn và ít tốn năng lượng hơn.
Staking đang ngày càng phát triển và trở thành trụ cột của vũ trụ tiền điện tử, tăng cường tính bảo mật và phi tập trung của blockchain, đồng thời tạo ra doanh thu hấp dẫn cho những người nắm giữ tiền điện tử. Với các nền tảng như Ethereum, Cardano và Solana, staking đã trở thành trụ cột cơ bản của Web3.
Trong bài viết này, chúng ta sẽ khám phá chi tiết:
Cách thức hoạt động của staking và những lợi ích của nó
Các phương pháp khác nhau để đặt cược tiền điện tử của bạn
Rủi ro và biện pháp phòng ngừa cần thực hiện trước khi đầu tư
Các nền tảng và tiền điện tử tốt nhất để Staking vào năm 2025
Xu hướng và triển vọng tương lai cho việc đặt cược
Cho dù bạn là người mới bắt đầu hay có kinh nghiệm, hướng dẫn này sẽ giúp bạn hiểu về việc đặt cược và đưa ra quyết định sáng suốt để tối đa hóa thu nhập của mình.
1. Staking tiền điện tử là gì?
Staking cho phép người nắm giữ tiền điện tử khóa token của họ để góp phần vào tính bảo mật và hoạt động trơn tru của mạng blockchain dựa trên Proof of Stake (PoS) hoặc các biến thể của nó, để đổi lấy phần thưởng.
Nguồn gốc và sự phát triển của việc đặt cọc
Khái niệm staking xuất hiện cùng với blockchain đầu tiên sử dụng Proof-of-Stake, Peercoin, được ra mắt vào năm 2012. Mô hình này được giới thiệu để giải quyết các vấn đề về năng lượng và khả năng mở rộng của Proof-of-Work, được sử dụng bởi Bitcoin.
Kể từ đó, hoạt động staking đã phát triển và trở nên phổ biến rộng rãi với các blockchain lớn như Ethereum 2.0, Cardano (ADA), Solana (SOL) và Polkadot (DOT), tất cả đều dựa trên cơ chế PoS được cải tiến. Ngày nay, staking là một trong những cách phổ biến nhất để bảo mật mạng lưới phi tập trung đồng thời kiếm được lợi nhuận từ tài sản kỹ thuật số của bạn.
Sự khác biệt giữa staking và mining
Sau đây là bảng so sánh giữa staking và khai thác:
Tiêu chuẩn
Staking (Bằng chứng cổ phần - PoS)
Khai thác (Bằng chứng công việc - PoW)
Nguyên tắc
Khóa tiền điện tử để xác thực giao dịch và bảo mật mạng
Giải quyết các phép tính phức tạp để xác thực các khối và bảo mật chuỗi khối
Cơ chế đồng thuận
Bằng chứng cổ phần (PoS)
Bằng chứng công việc (PoW)
Thiết bị cần thiết
Không cần phần cứng cụ thể, chỉ cần ví và tiền điện tử
Phần cứng mạnh mẽ (ASIC, GPU) tiêu thụ nhiều năng lượng
Tiêu thụ năng lượng
Yếu đuối
Rất cao
Khả năng sinh lời
Thu nhập thụ động thông qua phần thưởng staking
Thu nhập biến đổi dựa trên chi phí điện và vật liệu
Rủi ro
Biến động tiền điện tử, hình phạt (cắt giảm), chặn tiền
Chi phí điện cao, thiết bị lạc hậu
Khả năng tiếp cận
Dễ dàng, có thể truy cập được với tất cả mọi người bằng các loại tiền điện tử tương thích
Phức tạp, đòi hỏi đầu tư ban đầu lớn
Ví dụ về blockchain
Ethereum 2.0, Cardano, Solana, Polkadot
Bitcoin, Ethereum (trước ETH 2.0), Litecoin
💡 Staking thân thiện với môi trường và dễ tiếp cận hơn, ngược lại với khai thác, đòi hỏi thiết bị đắt tiền và tiêu thụ nhiều năng lượng.
2. Staking hoạt động như thế nào?
Việc đặt cược dựa trên cơ chế đồng thuận được gọi là Proof-of-Stake (PoS), cho phép bảo mật blockchain trong khi xác thực giao dịch. Không giống như Proof-of-Work (PoW) được Bitcoin sử dụng, PoS không yêu cầu sức mạnh tính toán chuyên sâu, khiến nó thân thiện hơn với môi trường và dễ tiếp cận hơn với người dùng.
2.1 Nguyên tắc của Proof-of-Stake (PoS) và các biến thể của nó
Proof-of-Stake (PoS) là một cơ chế trong đó người xác thực được lựa chọn dựa trên số lượng mã thông báo mà họ nắm giữ và khóa trong mạng. Người dùng sở hữu và đặt cược càng nhiều token thì khả năng họ được chọn để xác thực khối và nhận phần thưởng càng cao.
Lợi ích của PoS
Tiết kiệm năng lượng hơn Proof-of-Work (PoW)
Rào cản thấp hơn để tham gia
Khả năng mở rộng và tốc độ giao dịch tốt hơn
Các biến thể PoS
Bằng chứng cổ phần được ủy quyền (DPoS): Bằng chứng cổ phần được ủy quyền
Với DPoS, người dùng bầu ra người được ủy quyền để xác thực giao dịch thay mặt cho họ. Mặc dù có tốc độ và khả năng mở rộng, hệ thống này có thể tập trung quyền lực vào một số ít tác nhân.
Ví dụ về blockchain sử dụng DPoS: EOS, TRON, Steem.
Bằng chứng cổ phần được đề cử (NPoS): Bằng chứng cổ phần được đề cử
Được sử dụng chủ yếu bởi Polkadot, NPoS cho phép người nắm giữ mã thông báo chỉ định người xác thực đáng tin cậy.
Không giống như DPoS, nơi việc bỏ phiếu dựa trên số lượng mã thông báo nắm giữ, NPoS ưu tiên sự cân bằng giữa các trình xác thực để tránh tình trạng tập trung quyền lực quá mạnh.
Ví dụ: Ouroboros Praos và BABE sử dụng NPoS.
PoS lai
Một số mạng kết hợp PoW và PoS để tận dụng lợi ích của cả hai hệ thống.
Ví dụ: Decred (DCR) sử dụng mô hình kết hợp trong đó thợ đào (PoW) và người xếp chồng (PoS) tham gia xác thực khối, đảm bảo tăng cường bảo mật và quản trị tốt hơn.
2.2 Quy trình kỹ thuật
Việc đặt cược tuân theo một quy trình được xác định rõ ràng, bao gồm một số bước thiết yếu:
1. Khóa mã thông báo
Người dùng phải khóa một lượng tiền điện tử nhất định trong ví tương thích với blockchain có liên quan.
Khóa này có tác dụng đảm bảo việc xác thực giao dịch được chính xác.
Ví dụ: Trên Ethereum 2.0, bạn cần gửi 32 ETH để trở thành người xác thực.
2. Lựa chọn người xác thực
Blockchain sẽ chọn ngẫu nhiên người xác thực dựa trên số lượng token được đặt cược và các tiêu chí khác như thâm niên hoặc yếu tố công bằng.
Trên một số mạng như Cardano, thuật toán Ouroboros đảm bảo lựa chọn trình xác thực một cách công bằng.
3. Xác thực giao dịch và thêm khối
Sau khi được chọn, trình xác thực sẽ nhóm các giao dịch thành một khối và gửi chúng lên mạng.
Nếu khối được xác thực bởi những người tham gia khác, khối đó sẽ được thêm vào blockchain và người xác thực sẽ nhận được phần thưởng dưới dạng mã thông báo.
4. Phần thưởng và hình phạt
Người xác thực kiếm được mã thông báo khi tham gia vào mạng lưới và người dùng ủy thác mã thông báo của mình cho họ cũng nhận được một phần thưởng.
Hình phạt (Chém): Nếu người xác thực hành động có ác ý (xác thực hai lần, không hoạt động, v.v.), họ có thể mất một số hoặc toàn bộ số token đã đặt cược. Điều này khuyến khích hành vi trung thực và bảo mật mạng lưới.
2.3 Ví dụ với Ethereum 2.0 và các blockchain khác
Staking đã trở thành xu hướng chính khi Proof-of-Work (PoW) dần bị từ bỏ để chuyển sang Proof-of-Stake (PoS) trên một số blockchain, bao gồm cả Ethereum.
Ethereum 2.0: Từ PoW đến PoS
Ethereum ban đầu sử dụng Proof-of-Work (PoW), giống như Bitcoin, nhưng phương pháp này:
Chậm: Số lượng giao dịch có thể được xử lý mỗi giây (TPS) bị giới hạn.
Tốn nhiều năng lượng: cần rất nhiều sức mạnh tính toán.
Đắt đỏ: phí giao dịch (phí gas) cao.
Với Ethereum 2.0 (The Merge, tháng 9 năm 2022), Ethereum đã chuyển sang Proof-of-Stake, dẫn đến:
Giảm mức tiêu thụ năng lượng (-99,95%)
Tăng khả năng mở rộng
Thu nhập mới cho người xếp chồng (đặt cược ETH với lợi nhuận trung bình từ 4 đến 6% mỗi năm)
So sánh với các blockchain khác
Tiêu chuẩn
Ethereum 2.0
Solana
Đa giác
Sự đồng thuận
Bằng chứng cổ phần (PoS)
Bằng chứng lịch sử (PoH) + PoS
Bằng chứng cổ phần (PoS)
Tốc độ (TPS
30-100
~65.000
~7.000
Phí giao dịch
Vừa phải
Rất yếu
Yếu đuối
Khả năng mở rộng
Cải thiện với phân mảnh
Cao
Cao (Lớp 2)
Phân cấp
Cao
Vừa phải
Vừa phải
Hệ sinh thái DeFi
Rất phát triển
Tăng trưởng nhanh chóng
Mở rộng
Hợp đồng thông minh
Có (Độ rắn)
Có (Rỉ sét)
Có (Độ rắn)
Bảo vệ
Rất cao
Cao
Cao (thông qua Ethereum)
Nhận con nuôi
Rất rộng
Đang phát triển
Đang phát triển
Tiêu thụ năng lượng
Yếu đuối
Yếu đuối
Yếu đuối
Ethereum 2.0 đã giảm mức tiêu thụ năng lượng và cải thiện khả năng mở rộng nhờ chuyển sang Proof of Stake, nhưng vẫn chậm hơn Solana. Loại thứ hai được phân biệt bởi tốc độ và mức phí thấp, mặc dù tính phi tập trung bị hạn chế hơn. Polygon, với tư cách là giải pháp Lớp 2, cải thiện tốc độ và chi phí giao dịch đồng thời tận dụng tính bảo mật của Ethereum.
Ethereum vẫn là chuẩn mực trong DeFi và hợp đồng thông minh. Solana đang phát triển nhanh chóng, đặc biệt là trong các trò chơi có nhịp độ nhanh và dApp. Polygon bổ sung cho hệ sinh thái Ethereum bằng cách giúp các ứng dụng dễ tiếp cận hơn.
💡Điều quan trọng cần lưu ý là mỗi blockchain đều có điểm mạnh và điểm yếu riêng và sự lựa chọn thường phụ thuộc vào nhu cầu cụ thể của dự án hoặc ứng dụng dự định.
3. Tại sao phải đặt cược?
3.1 Ưu điểm của việc đặt cược
Việc đặt cược có một số lợi thế cho các nhà đầu tư và toàn bộ hệ sinh thái blockchain:
Thu nhập thụ động
Điểm hấp dẫn chính của việc staking là khả năng tạo ra thu nhập thụ động. Bằng cách khóa mã thông báo của mình vào blockchain, các nhà đầu tư có thể nhận được phần thưởng thường xuyên dưới dạng tiền điện tử.
Những phần thưởng này thường được nhận dưới hình thức lãi suất hoặc cổ tức. Lợi nhuận thay đổi tùy thuộc vào blockchain, số tiền đặt cược và lạm phát token.
Ví dụ, một số nền tảng cung cấp tỷ lệ phần trăm lợi nhuận hàng năm (APY) có thể dao động từ 5% đến 20% hoặc hơn.
An ninh mạng
Việc đặt cược đóng vai trò quan trọng trong việc bảo mật mạng lưới blockchain. Người xác thực, những người được chọn để xác thực giao dịch, sẽ đặt cược một số lượng token nhất định. Động lực kinh tế này giúp đảm bảo rằng những người xác thực hành động một cách trung thực.
Khóa tiền trong quá trình staking đảm bảo bảo vệ chống lại các cuộc tấn công và khuyến khích người tham gia duy trì tính ổn định của mạng lưới. Hành vi gian lận (ví dụ: cố gắng chi tiêu gấp đôi) có thể dẫn đến hình phạt, chẳng hạn như mất mã thông báo (chém), giúp tăng cường tính bảo mật.
Tiêu thụ năng lượng thấp
Không giống như khai thác (Proof-of-Work), staking (Proof-of-Stake) đòi hỏi mức tiêu thụ năng lượng thấp hơn nhiều. Thật vậy, bạn không cần thiết bị máy tính mạnh để thực hiện các phép tính phức tạp. Người xác thực tham gia vào mạng bằng cách khóa mã thông báo của họ, giúp tiết kiệm tài nguyên năng lượng.
Tính năng này khiến việc đặt cược trở thành giải pháp thay thế thân thiện với môi trường và bền vững hơn cho các phương pháp xác thực truyền thống như khai thác, thường bị chỉ trích vì tác động lớn đến môi trường.
3.2 So sánh với các phương pháp đầu tư tiền điện tử khác
Staking là phương pháp đầu tư tiền điện tử nổi bật hơn so với các lựa chọn phổ biến khác:
Giao dịch
Giao dịch dựa trên việc mua và bán tiền điện tử theo giá thị trường. Phương pháp này đòi hỏi phải phân tích liên tục và rủi ro hơn so với hình thức staking, hình thức tạo ra thu nhập thụ động với mức biến động thấp hơn.
Nông nghiệp năng suất
Nông nghiệp năng suất liên quan đến việc cung cấp thanh khoản cho các nền tảng DeFi để đổi lấy phần thưởng. Mặc dù có khả năng sinh lời cao hơn, nhưng nó cũng tiềm ẩn rủi ro bị hack và lỗi hợp đồng thông minh, không giống như staking, mang lại lợi nhuận ổn định hơn.
Khoản vay
Cho vay tiền điện tử cho phép bạn tạo ra lãi suất, nhưng lại phụ thuộc vào nền tảng của bên thứ ba và có nguy cơ vỡ nợ. Mặt khác, staking cho phép tham gia tự chủ hơn vào blockchain với rủi ro thấp hơn.
💡 Staking nổi bật nhờ tính ổn định và vai trò quan trọng trong việc bảo mật mạng, mang lại sự cân bằng tốt giữa hiệu suất và tính bảo mật.
4. Làm thế nào để đặt cược tiền điện tử của bạn?
4.1 Chọn một loại tiền điện tử để xếp chồng
Trước khi bắt đầu staking, điều quan trọng là phải chọn loại tiền điện tử mà bạn muốn staking. Một số loại tiền điện tử phổ biến hơn và mang lại lợi nhuận tốt hơn những loại khác. Sau đây là một số ví dụ về các loại tiền điện tử phổ biến để sử dụng để đặt cược:
1. Các loại tiền điện tử phổ biến nhất để staking
Ethereum (ETH): Sau khi chuyển sang Ethereum 2.0 và PoS, ETH đã trở thành một trong những loại tiền điện tử phổ biến nhất để staking. Lợi nhuận tương đối cạnh tranh và đây là mạng lưới được áp dụng rộng rãi.
Solana (SOL): Solana là mạng lưới blockchain nhanh và hiệu quả, cũng sử dụng PoS. Việc staking trên Solana rất phổ biến vì tốc độ và chi phí giao dịch thấp.
Polkadot (DOT): Polkadot sử dụng NPoS (Norated Proof-of-Stake) để xác thực giao dịch. Nó cho phép bạn chỉ định người xác thực và nhận được lợi nhuận hấp dẫn khi tham gia vào khả năng tương tác giữa các blockchain khác nhau.
2. Tiêu chí cần xem xét khi chọn một loại tiền điện tử để tích trữ
Năng suất (APY): Năng suất phần trăm hàng năm (APY) là một trong những tiêu chí chính cần xem xét. Nó quyết định lợi nhuận bạn có thể mong đợi từ khoản đầu tư của mình. Tỷ lệ này có thể thay đổi tùy thuộc vào blockchain, số tiền đặt cược và lạm phát mã thông báo.
Bảo mật: Bảo mật mạng là điều cần thiết. Chọn một loại tiền điện tử có cơ chế đồng thuận đã được chứng minh (PoS, DPoS, v.v.) và cơ sở hạ tầng để giảm nguy cơ thất bại hoặc bị hack.
Tính thanh khoản: Đảm bảo loại tiền điện tử bạn chọn để staking có tính thanh khoản tốt, nghĩa là dễ mua, bán hoặc chuyển nhượng mà không làm gián đoạn thị trường.
4.2 Thực hiện staking bằng phương pháp nào?
Có một số phương pháp staking, mỗi phương pháp đều có ưu điểm và nhược điểm riêng.
Đặt cược vào ví cá nhân (Ledger, Trust Wallet):
Ledger: Một trong những ví phần cứng phổ biến nhất cho phép bạn lưu trữ an toàn các loại tiền điện tử như Ethereum, Cardano và Solana trong khi tham gia staking.
Trust Wallet: Một ví di động phổ biến cho phép bạn đặt cược trực tiếp một số loại tiền điện tử nhất định. Phương pháp này rất tiện lợi cho những người muốn truy cập nhanh trong khi vẫn có thể kiểm soát hoàn toàn tiền của mình.
Lợi ích: Bạn có toàn quyền kiểm soát khóa riêng tư và mã thông báo của mình. An toàn hơn nếu bạn là người dùng có kinh nghiệm.
Nhược điểm: Bạn sẽ cần phải tự quản lý việc đặt cược của mình và hiểu cách tự xác thực việc đặt cược đó.
Staking trên nền tảng giao dịch (Binance, Coinbase, Kraken):
Binance: Là một trong những sàn giao dịch lớn nhất thế giới, Binance cung cấp dịch vụ staking cho nhiều loại tiền điện tử với mức lợi nhuận hấp dẫn.
Coinbase: Nền tảng này cũng cho phép bạn tích hợp nhiều loại tiền điện tử như Ethereum và Cardano. Đây là lựa chọn dễ dàng cho người mới bắt đầu.
Kraken: Kraken cũng cung cấp dịch vụ staking cho nhiều loại tiền điện tử và cho phép bạn kiếm phần thưởng trực tiếp trên nền tảng.
Ưu điểm: Dễ sử dụng và không cần quản lý ví ngoài.
Nhược điểm: Bạn phải tin tưởng nền tảng này về tính bảo mật của tiền của mình, điều này làm tăng thêm rủi ro.
Staking phi tập trung thông qua các nhóm (Lido, Rocket Pool):
Lido: Lido cho phép bạn đặt cược các loại tiền điện tử như Ethereum 2.0, đồng thời cung cấp khả năng sử dụng các token đặt cược có thể được tái sử dụng trong các ứng dụng DeFi.
Rocket Pool: Một dịch vụ staking phi tập trung khác, chủ yếu tập trung vào Ethereum. Rocket Pool cho phép bạn tham gia staking mà không cần phải quản lý 32 ETH cần thiết để trở thành người xác thực.
Ưu điểm: Staking phi tập trung cho phép bạn tham gia vào mạng lưới mà không cần phải lo lắng về việc quản lý trình xác thực.
Nhược điểm: Có thể phải trả phí và việc quản lý kém đơn giản hơn so với việc staking thông qua các nền tảng tập trung.
4.3 Hướng dẫn bắt đầu staking
Chúng ta sẽ xem cách bắt đầu đặt cược từng bước
Tạo ví
Chọn ví tương thích với loại tiền điện tử mà bạn muốn đặt cược. Nếu bạn chọn ví phần cứng như Ledger, hãy làm theo các bước để thiết lập thiết bị của bạn. Nếu bạn sử dụng phần mềm ví như Trust Wallet, hãy tải xuống ứng dụng và tạo tài khoản.
Mua token
Mua loại tiền điện tử bạn chọn trên một sàn giao dịch như Binance, Coinbase hoặc Kraken, hoặc thông qua DEX (sàn giao dịch phi tập trung). Sau đó chuyển mã thông báo vào ví của bạn nếu bạn sử dụng ví cá nhân hoặc bạn có thể đặt cược trực tiếp thông qua nền tảng.
Gửi tiền và xác nhận
Gửi mã thông báo của bạn vào quy trình đặt cược, bằng cách đăng tiền điện tử của bạn lên trình xác thực hoặc sử dụng giao diện chuyên dụng trên sàn giao dịch. Nếu bạn tham gia thông qua một nền tảng trao đổi, các bước sẽ được tự động hóa và đơn giản.
Nếu bạn đang đặt cược vào ví hoặc giải pháp phi tập trung, bạn có thể cần phải chấp thuận một số giao dịch nhất định hoặc chọn nhóm xác thực.
Thời gian chặn và rủi ro liên quan
Thời gian khối (hoặc chu kỳ khối) thay đổi tùy thuộc vào loại tiền điện tử và mạng lưới. Trong thời gian này, bạn sẽ không thể bán hoặc chuyển nhượng token của mình.
Rủi ro: Trong trường hợp người xác thực có hành vi ác ý, nền tảng bị hack hoặc bị cắt xén (mất tiền do lỗi), có nguy cơ mất một phần hoặc toàn bộ mã thông báo của bạn.
💡Staking là một phương pháp thú vị để tạo ra thu nhập thụ động đồng thời góp phần bảo mật cho mạng blockchain. Tuy nhiên, điều quan trọng là phải chọn đúng loại tiền điện tử để đầu tư, phương pháp và hiểu rõ những rủi ro liên quan đến từng bước trước khi bắt đầu.
5. Bạn có thể kiếm được bao nhiêu khi staking?
Lợi nhuận staking thay đổi đáng kể tùy thuộc vào loại tiền điện tử và nền tảng được sử dụng.
5.1 Các yếu tố ảnh hưởng đến năng suất
APY (Tỷ lệ phần trăm lợi nhuận hàng năm)
APY là tỷ lệ lợi nhuận hàng năm mà bạn có thể mong đợi khi khóa một loại tiền điện tử.
Một số mạng lưới cung cấp APY cố định, trong khi những mạng lưới khác có mức lợi nhuận dao động dựa trên cung và cầu.
Ví dụ: APY trên Ethereum thay đổi dựa trên tổng số ETH được đặt cược và phần thưởng mạng lưới.
Lạm phát mã thông báo
Một số dự án tăng nguồn cung lưu hành bằng cách thường xuyên phân phối token mới cho người xác thực và người ủy quyền.
Nếu lạm phát token quá cao, lợi nhuận có thể bị pha loãng và giá trị của token có thể giảm.
Ví dụ: Polkadot (DOT) có tỷ lệ lạm phát khoảng 10% mỗi năm, nghĩa là phần thưởng đặt cược phải cao hơn mức này để thực sự có lãi.
Thời gian đặt cược và thời gian khóa
Một số mạng áp dụng thời gian khóa, trong thời gian đó mã thông báo của bạn sẽ bị khóa và không thể rút được.
Ví dụ: Ethereum áp dụng thời gian mở khóa có thể mất vài ngày sau khi dừng staking.
Phí do nền tảng hoặc người xác thực áp dụng
Nếu bạn đặt cược thông qua nhóm đặt cược, sàn giao dịch hoặc đơn vị xác thực, bạn có thể phải trả phí hoa hồng, bao gồm cả tiền thắng cược.
Ví dụ: Lido tính phí 10% cho phần thưởng staking ETH.
5.2 So sánh lợi nhuận của các loại tiền điện tử chính
Sau đây là bảng so sánh các loại tiền điện tử phổ biến nhất: Ethereum, Solana, Cardano và Polkadot. Các giá trị là giá trị trung bình ước tính và có thể thay đổi tùy thuộc vào thị trường và nền tảng được sử dụng.
tiền điện tử
APY trung bình
Thời gian phong tỏa
Phương pháp đặt cược
Ethereum (ETH)
1-6%
Biến
Bằng chứng cổ phần (PoS)
Solana (SOL)
5-8%
Không có
Bằng chứng cổ phần (PoS) + Bằng chứng lịch sử (PoH)
Cardano (ADA)
4-6,5%
Không có
Bằng chứng cổ phần Ouroboros
Chấm bi (DOT)
9-14%
28 ngày
Bằng chứng cổ phần được đề cử (NPoS)
Lợi nhuận có thể cao hơn trên một số nền tảng tập trung, nhưng điều này đi kèm với những rủi ro bổ sung (ví dụ: nền tảng phá sản, chặn rút tiền)
💡Một số điểm cần lưu ý:
APY là mức trung bình và có thể thay đổi tùy thuộc vào điều kiện thị trường và nền tảng đặt cược.
Ethereum chuyển sang PoS vào năm 2022, thay đổi hệ thống đặt cược.
Solana sử dụng hệ thống lai độc đáo kết hợp PoS và PoH để có tốc độ giao dịch cao.
Cardano không có thời gian khóa bắt buộc, mang lại sự linh hoạt hơn cho người đặt cược.
Polkadot có thời hạn ký quỹ là 28 ngày, nghĩa là token sẽ bị khóa trong thời gian đó sau khi bạn yêu cầu xóa khỏi staking.
5.3 Trình mô phỏng thu nhập và ví dụ cụ thể
Có một số công cụ trực tuyến có thể giúp bạn tăng tiềm năng kiếm tiền từ việc đặt cược.
1. Công cụ trực tuyến để mô phỏng thu nhập của bạn
Phần thưởng đặt cược: Cho phép bạn ước tính thu nhập dựa trên loại tiền điện tử đã chọn, số tiền đặt cược và phí.
Máy tính lợi nhuận Binance: Mô phỏng thu nhập staking linh hoạt hoặc cố định trên Binance.
Phần thưởng staking trên Kraken và Coinbase: Các nền tảng này cũng cung cấp ước tính trước khi bạn bắt đầu staking.
Ví dụ cụ thể 1: Đặt cọc 10 ETH
Giả sử bạn đặt cược 10 ETH với APY 4% trên Lido.
Sau 1 năm, bạn sẽ có khoảng 10,4 ETH (không bao gồm phí Lido).
Nếu giá ETH tăng từ 3.000 đô la lên 3.500 đô la, khoản đầu tư của bạn không chỉ tạo ra thêm 0,4 ETH mà còn có lãi vốn nếu thị trường tăng.
Ví dụ cụ thể 2: Đặt cược 1.000 ADA trên Cardano
Đặt cược 1.000 ADA với mức APY 5% vào một nhóm đặt cược.
Sau 1 năm, bạn sẽ nhận được thêm 50 ADA.
Nếu giá ADA tăng từ 0,50 đô la lên 0,80 đô la, giá trị đầu tư của bạn sẽ còn tăng cao hơn nữa.
💡Thu nhập staking phụ thuộc vào một số tiêu chí, bao gồm APY, lạm phát token, nền tảng được sử dụng và thời gian staking. Để tối đa hóa lợi nhuận, bạn nên so sánh các loại tiền điện tử, nền tảng và sử dụng các công cụ mô phỏng trước khi bắt đầu.
6. Rủi ro và nhược điểm của việc đặt cược
Staking mang lại cơ hội tạo thu nhập thụ động, nhưng cũng đi kèm với những rủi ro và hạn chế mà bạn cần phải hiểu rõ trước khi cam kết.
6.1 Tổn thất tiềm tàng
Rủi ro biến động giá
Giá trị của tiền điện tử được đặt cược có thể dao động đáng kể trong thời gian khóa. Giá giảm đột ngột có thể dẫn đến tổn thất đáng kể, ngay cả khi có phần thưởng.
Ví dụ: Giả sử bạn đặt cược 1.000 SOL với APY là 7%. Nếu giá SOL giảm từ 100 đô la xuống 50 đô la, ngay cả khi bạn kiếm được 70 SOL trong một năm, thì tổng giá trị đầu tư của bạn cũng sẽ giảm đáng kể.
Rủi ro thanh khoản
Tài sản được đặt cọc thường bị khóa trong một khoảng thời gian nhất định, hạn chế khả năng tiếp cận. Điều này có thể gây ra vấn đề nếu bạn muốn bán tiền điện tử của mình khi giá giảm hoặc cần gấp.
Rủi ro bảo mật
Nền tảng staking có thể dễ bị hack. Nếu nền tảng bị xâm phạm, số tiền bạn đặt cược có thể bị đánh cắp hoặc mất.
Hình phạt chém
Một số mạng Proof-of-Stake (PoS) áp dụng hình phạt gọi là cắt giảm.
Nếu người xác thực hành động có ác ý hoặc mắc lỗi kỹ thuật, một phần tiền đặt cược có thể bị hủy như một hình phạt. Điều này ảnh hưởng trực tiếp đến những người đặt cược đã ủy quyền tài sản của mình cho trình xác thực này.
Độ phức tạp kỹ thuật
Việc tham gia staking (đặc biệt là khi vận hành nút của riêng bạn) có thể đòi hỏi các kỹ năng kỹ thuật tiên tiến và phần cứng đắt tiền. Lỗi của con người hoặc kỹ thuật cũng có thể dẫn đến mất mát
Rủi ro mạng
Lỗi hoặc thay đổi trong giao thức blockchain có thể ảnh hưởng đến phần thưởng hoặc giá trị của tiền điện tử được đặt cược.
Chi phí liên quan
Các nhóm đặt cược thường tính phí trên phần thưởng tạo ra, làm giảm lợi nhuận ròng. Ngoài ra, việc vận hành một nút xác thực còn liên quan đến chi phí phần cứng và năng lượng.
6.2 Những hạn chế liên quan đến việc khóa tiền
Hạn chót giải ngân
Nhiều blockchain áp dụng thời gian khóa, trong thời gian đó tiền không thể được rút ra.
Ngay cả sau khi ngừng staking, bạn thường phải mất vài ngày hoặc vài tuần để lấy lại được token.
Ví dụ về thời gian mở khóa tùy thuộc vào blockchain:
tiền điện tử
Thời gian mở khóa
Ethereum (ETH
Thay đổi, vài ngày đến vài tuần
Chấm bi (DOT)
28 ngày
Solana (SOL)
3 ngày
Cardano (ADA)
Không có (đặt cược thanh khoản
Nhược điểm: Trong trường hợp thị trường sụp đổ, bạn sẽ không thể bán ngay tài sản của mình để hạn chế thua lỗ.
6.3 Bảo mật và rủi ro liên quan đến nền tảng
Rủi ro liên quan đến các sàn giao dịch tập trung
Nhiều người dùng sử dụng các nền tảng như Binance, Kraken hoặc Coinbase để đặt cược tiền điện tử của họ.
Vấn đề: Nếu nền tảng bị phá sản hoặc bị hack, tiền của bạn có thể bị chặn hoặc mất.
Ví dụ: Sự sụp đổ của FTX vào năm 2022 đã khiến nhiều nhà đầu tư mất tiền.
Giải pháp bảo mật cho việc đặt cược của bạn
Sử dụng ví không lưu ký
Ưu tiên staking thông qua ví cá nhân (Ledger, Trust Wallet) để kiểm soát toàn bộ tiền của bạn.
Lựa chọn người xác thực đáng tin cậy
Khi staking thông qua một mạng lưới phi tập trung, hãy đảm bảo rằng trình xác thực có uy tín và không gây ra rủi ro lớn.
Đa dạng hóa nền tảng
Đừng đặt cược toàn bộ tài sản của bạn vào một nền tảng. Phân bổ khoản đầu tư của bạn vào các ví riêng, nhóm đặt cược và nền tảng tập trung.
💡Mặc dù staking là phương pháp hấp dẫn để tạo ra thu nhập thụ động, nhưng nó đòi hỏi phải phân tích rủi ro và quản lý cẩn thận để tránh những tổn thất tiềm ẩn.
7. Luật pháp và quy định về staking
Chính phủ và cơ quan quản lý tài chính có những cách tiếp cận khác nhau đối với việc đặt cược. Một số quốc gia khuyến khích khai thác mỏ vì lợi thế về năng lượng so với khai thác khoáng sản, trong khi một số quốc gia khác tìm cách quản lý khai thác mỏ để tránh rủi ro rửa tiền và gian lận.
7.1 Quy định hiện hành
Quy định về staking theo quốc gia
Pháp:
Tiền điện tử được coi là tài sản kỹ thuật số và được quản lý bởi luật PACTE và khuôn khổ MiCA của Châu Âu.
Việc đặt cược không được quy định rõ ràng, nhưng thu nhập phải chịu thuế thu nhập thụ động (BNC đối với cá nhân).
Vương quốc Anh :
Việc đặt cược không được coi là “chương trình đầu tư tập thể” (CIS), do đó nằm ngoài các quy định nghiêm ngặt áp dụng cho quỹ đầu tư.
Bản làm rõ này được đưa ra vào tháng 1 năm 2025, nhằm mục đích khuyến khích sự đổi mới đồng thời cung cấp khuôn khổ rõ ràng cho các nhà đầu tư.
Đức :
Thu nhập từ việc đặt cược sẽ được đánh thuế như thu nhập khi nhận được.
Các nhà đầu tư phải lưu giữ hồ sơ giao dịch chi tiết để tuân thủ các yêu cầu về thuế.
HOA KỲ:
Việc đặt cược phải tuân theo các quy định nghiêm ngặt. Phần thưởng đặt cược được đánh thuế như thu nhập thông thường khi nhận được.
Các nước đang phát triển (ví dụ: Brazil, Ấn Độ):
Các quốc gia này vẫn đang xây dựng khuôn khổ pháp lý của mình, tìm cách cân bằng giữa đổi mới sáng tạo và bảo vệ nhà đầu tư.
7.2 Ý nghĩa về thuế đối với thu nhập được tạo ra từ việc đặt cược
Lợi nhuận từ việc đặt cược được coi là thu nhập chịu thuế ở nhiều quốc gia. Tuy nhiên, cách đánh thuế phụ thuộc vào khuôn khổ pháp lý của từng địa phương.
Tuyên bố tiền thắng cược
Pháp:
Việc đặt cược sẽ bị đánh thuế như một khoản thu nhập vốn khi token được bán lấy euro.
Vương quốc Anh :
Phần thưởng đặt cược phải chịu thuế như thu nhập thông thường.
Nhà đầu tư phải khai báo giá trị của token nhận được tại thời điểm mua.
Đức :
Cần phải lưu giữ hồ sơ chi tiết về các giao dịch đặt cược.
Phần thưởng được đánh thuế như thu nhập, nhưng có thể được miễn thuế nếu tiền điện tử được giữ trong hơn một năm.
HOA KỲ:
Tiền lãi từ việc đặt cược sẽ được đánh thuế như thu nhập thông thường khi nhận được.
Tờ khai thuế phải bao gồm giá trị thị trường của các mã thông báo tại thời điểm nhận được.
Ví dụ thực tế: Thuế ở Pháp
Bạn đặt cược 1 ETH và nhận được 0,1 ETH làm phần thưởng.
Miễn là bạn không bán 0,1 ETH đó thì nó sẽ không bị đánh thuế.
Ngay khi bạn đổi sang euro, bạn sẽ phải chịu mức thuế 30% (Thuế cố định của Pháp).
💡Quy định và tác động về thuế của việc staking có sự khác biệt đáng kể tùy theo quốc gia.
Nói chung:
Phần thưởng đặt cược được coi là thu nhập chịu thuế tại thời điểm nhận được.
Báo cáo thuế đòi hỏi phải ghi chép chính xác các giao dịch.
Các nhà đầu tư cần phải cập nhật những diễn biến về mặt lập pháp tại khu vực của mình để tránh mọi vấn đề về thuế hoặc pháp lý.
Với sự gia tăng của các quy định như MiCA ở Châu Âu hoặc áp lực từ SEC tại Hoa Kỳ, rất có thể hoạt động staking sẽ ngày càng được quản lý chặt chẽ hơn trong những năm tới.
8. Các nền tảng và ví tốt nhất để Staking vào năm 2025
Việc lựa chọn nền tảng hoặc ví phù hợp để lưu trữ tiền điện tử rất quan trọng để tối đa hóa lợi nhuận đồng thời giảm thiểu rủi ro. Vào năm 2025, một số giải pháp tập trung và phi tập trung sẽ nổi bật.
8.1 So sánh các nền tảng tập trung
Binance
Hơn 300 loại tiền điện tử được hỗ trợ để staking
APY lên đến 100% cho một số tài sản staking bị khóa
Tùy chọn đặt cược linh hoạt và có khóa
Không có phí đặt cược cho người dùng không phải người Mỹ
Tăng cường bảo mật với 90% tiền được lưu trữ lạnh
Kraken
Hỗ trợ staking 25 loại tiền điện tử
APY lên đến 17% cho các tài sản được chọn
Tùy chọn đặt cược linh hoạt và được liên kết
Hoa hồng 12% cho staking liên kết và 20% cho staking linh hoạt
95% tiền được bảo đảm trong kho lưu trữ ngoại tuyến
Chỉ có ở 37 tiểu bang của Hoa Kỳ
Coinbase
Giao diện thân thiện với người dùng, lý tưởng cho người mới bắt đầu
Nhận 25% hoa hồng cho phần thưởng đặt cược
8.2 So sánh các giải pháp phi tập trung
Các giải pháp phi tập trung (DeFi) cho phép người dùng kiểm soát tiền của mình trong khi tránh được các quy định nghiêm ngặt. Họ hoạt động thông qua các hợp đồng thông minh và thường mang lại lợi nhuận tốt hơn.
Lido
Chiếm ưu thế trong thị trường staking Ethereum (28,1% ETH được staking)
Liquid stETH Token (ETH đã đặt cọc) đại diện cho ETH đã đặt cọc
APR (Tỷ lệ phần trăm hàng năm) là 3,06% cho người đặt cược
Không có mức đặt cược tối thiểu
Hoa hồng 10% cho phần thưởng
Bể tên lửa
Phân cấp hơn với hơn 3.800 nhà điều hành nút
Mã thông báo thanh khoản rETH (Rocket Pool ETH)
APR (Tỷ lệ phần trăm hàng năm) là 2,8% cho người đặt cược
Tối thiểu 0,01 ETH để đặt cược
Hoa hồng 15% cho phần thưởng
💡Các giải pháp phi tập trung này lý tưởng cho các nhà đầu tư muốn kiểm soát nhiều hơn và có lợi nhuận hiện tại cao hơn.
8.3 Khuyến nghị theo hồ sơ nhà đầu tư
Người mới bắt đầu: An toàn và đơn giản là trên hết
Nền tảng tập trung được đề xuất: Binance, Kraken hoặc Coinbase
Giao diện trực quan, thân thiện với người dùng và hỗ trợ khách hàng đáng tin cậy
Nhiều loại tiền điện tử để đặt cược
Tăng cường bảo mật và tuân thủ quy định
Trung bình: Lợi nhuận tốt nhất mà không có quá nhiều rủi ro
Nền tảng được đề xuất: Binance hoặc Lido
Dễ sử dụng và có thể đặt cọc bằng chất lỏng.
Có kinh nghiệm: Tối đa hóa hiệu suất và tính tự chủ
Các giải pháp phi tập trung như Lido hoặc Rocket Pool
Kiểm soát toàn bộ tài sản và tăng cường tính minh bạch
APY có khả năng cao hơn
Rocket Pool cho một cách tiếp cận phi tập trung hơn
Lido sẽ tối đa hóa lợi nhuận trên Ethereum
💡Vào năm 2025, hoạt động staking sẽ ngày càng trở nên phổ biến hơn, với nhiều lựa chọn đa dạng dành cho mọi loại nhà đầu tư.
Mẹo chính: Nếu bạn coi trọng sự đơn giản và bảo mật, hãy tìm đến CEX như
Kraken
Nếu bạn muốn tối đa hóa tiền thắng cược và duy trì quyền kiểm soát, Lido hoặc Rocket Pool là lựa chọn tốt hơn.
9. Đánh giá của người dùng và xu hướng staking trong tương lai
Staking ngày càng được nhiều nhà đầu tư tiền điện tử áp dụng, mang đến giải pháp thay thế có lợi nhuận và thân thiện hơn với môi trường cho việc khai thác. Tuy nhiên, nó cũng mang lại nhiều thách thức.
Hãy cùng phân tích đánh giá của người dùng, xu hướng hiện tại và triển vọng của việc staking.
9.1 Phân tích phản hồi của người dùng
Điểm tích cực của người dùng staking
Tạo ra thu nhập thụ động hấp dẫn, với phần thưởng lên tới 12% trên một số nền tảng
Nhiều loại tiền điện tử có sẵn để đặt cược
Tăng tính linh hoạt với các token thanh khoản như stETH và rETH
Tham gia bảo mật blockchain thông qua đóng góp tích cực vào mạng mà không cần phần cứng đắt tiền như khai thác.
Điểm trừ của người dùng staking
Cần đầu tư số tiền lớn để có được lợi nhuận hấp dẫn trên một số nền tảng nhất định
Dịch vụ chăm sóc khách hàng đôi khi không hiệu quả, đặc biệt là trên Crypto.com
Độ phức tạp về mặt kỹ thuật đối với người dùng mới
Một số khu vực pháp lý, chẳng hạn như Hoa Kỳ, đang thắt chặt kiểm soát đối với các nền tảng cung cấp dịch vụ staking.
Trong trường hợp xác thực kém, một số blockchain áp dụng hình phạt cho người xác thực, dẫn đến nguy cơ cắt giảm
Một số blockchain áp dụng thời gian khóa tài sản (ví dụ Ethereum: mở khóa trong 14 ngày).
💡Lời chứng thực của người dùng: Tôi bắt đầu staking ETH thông qua Lido và rất tiện lợi vì tôi giữ được tính thanh khoản nhờ stETH. Nhưng với sự tham gia của thị trường, tôi theo dõi lợi nhuận của mình thường xuyên.
9.2 Xu hướng và đổi mới
Thanh khoản đặt cược
Phát triển các token thanh khoản đại diện cho tài sản được đặt cược (ví dụ: stETH, rETH)
Tích hợp ngày càng tăng của staking với các giao thức DeFi và yield farming
Tác động pháp lý
Tăng cường giám sát từ các cơ quan quản lý, bao gồm cả SEC tại Hoa Kỳ
Một số quốc gia, chẳng hạn như Hoa Kỳ, áp đặt các hạn chế đối với các nền tảng tập trung như Kraken, nơi đã phải đóng cửa dịch vụ staking vào năm 2023.
Làm rõ dần dần khuôn khổ pháp lý và tài chính cho việc đặt cược
Khả năng thiết lập một trạng thái cụ thể cho các nhà cung cấp dịch vụ đặt cược
9.3 Triển vọng phát triển của staking
Đặt cược nhiều chuỗi
Sự xuất hiện của staking chuỗi chéo cho phép tài sản được staking trên nhiều mạng blockchain
Đa dạng hóa danh mục đầu tư và tiếp cận nhiều cơ hội staking khác nhau mà không cần quản lý nhiều ví
Những xu hướng khác cần chú ý:
Tích hợp staking với NFT và các dự án metaverse
Sự gia tăng áp dụng của các nhà đầu tư tổ chức
Nhiều dự án tập trung vào trách nhiệm sinh thái, đặc biệt là mức tiêu thụ năng lượng của mạng lưới.
Các sáng kiến như Cardano và Polkadot có hình thức staking thân thiện với môi trường với lượng khí thải carbon thấp hơn.
💡Staking đang phát triển nhanh chóng với lợi suất ngày càng cải thiện, sự gia tăng của staking thanh khoản và sự áp dụng rộng rãi của PoS. Tuy nhiên, các quy định và sự phổ biến của thị trường vẫn là những thách thức cần theo dõi.
Xu hướng chính cho năm 2025: Các giải pháp đa chuỗi và có khả năng tương tác sẽ mang lại sự linh hoạt hơn nữa cho các nhà đầu tư.
10. Bảo mật và các biện pháp thực hành tốt nhất để đặt cược
Việc đặt cược có nhiều lợi ích, nhưng không phải là không có rủi ro. Việc bảo vệ tài sản của bạn là điều cần thiết để tránh bị hack, mất tiền hoặc lừa đảo. Trong phần này, chúng tôi sẽ thảo luận về những rủi ro chính và các biện pháp tốt nhất để bảo vệ khoản đầu tư của bạn.
10.1 Rủi ro bảo mật liên quan đến việc đặt cược
Nền tảng hack
Các nền tảng staking tập trung (như Binance, Kraken hoặc Coinbase) là mục tiêu chính của tin tặc vì chúng nắm giữ số tiền lớn.
Các lỗ hổng trong hợp đồng thông minh được sử dụng bởi một số giải pháp phi tập trung (ví dụ: Lido hoặc Rocket Pool) cũng có thể bị khai thác, gây ra tổn thất cho người dùng.
Có nguy cơ đối tác: nếu nền tảng hoặc nhóm đặt cược bị xâm phạm, tiền của bạn có thể bị đánh cắp.
Ví dụ: Các vụ tấn công gần đây như Indodax (18,2 triệu đô la) hoặc Bybit (1,4 tỷ đô la) cho thấy ngay cả các nền tảng lớn cũng có thể bị tấn công.
Rủi ro liên quan đến hợp đồng thông minh trong giao thức DeFi
Các giải pháp phi tập trung như Lido và Rocket Pool sử dụng hợp đồng thông minh để quản lý tiền của người dùng.
Nếu phát hiện lỗi hoặc sai sót, số tiền gửi có thể bị chặn hoặc bị đánh cắp.
Ví dụ: Năm 2022, giao thức Ronin Network là nạn nhân của vụ hack trị giá 625 triệu đô la.
Giảm thiểu rủi ro và biến động thị trường
Slashing là hình phạt áp dụng cho những người xác thực không tôn trọng các quy tắc của mạng (không hoạt động, xác thực gian lận, v.v.).
Điều này có thể dẫn đến mất một phần hoặc toàn bộ số token đã đặt cược.
Ví dụ: Trên Ethereum 2.0, trình xác thực được cấu hình sai có thể mất một số ETH trong trường hợp ký kép.
Giá trị của token được đặt cược có thể giảm trong thời gian khóa, có thể vượt quá phần thưởng được tạo ra.
Khóa riêng tư bị mất hoặc bị đánh cắp
Nếu người dùng mất quyền truy cập vào ví hoặc bị đánh cắp khóa riêng, họ sẽ không thể khôi phục lại tiền điện tử đã lưu trữ của mình nữa.
Điều này đặc biệt rủi ro đối với những người sử dụng ví không lưu ký (Ledger, Trust Wallet, MetaMask).
10.2 Mẹo bảo vệ tài sản của bạn
Sử dụng ví phần cứng
Ví phần cứng (như Ledger hoặc Trezor) cung cấp khả năng bảo mật nâng cao bằng cách lưu trữ khóa riêng của bạn ngoại tuyến. Điều này làm giảm đáng kể các rủi ro liên quan đến tin tặc và tấn công lừa đảo trực tuyến.
Những ví này cũng cho phép bạn tham gia đặt cược trực tiếp từ một môi trường an toàn.
Chọn nền tảng đáng tin cậy
Ưu tiên các nền tảng có uy tín, được kiểm toán thường xuyên và quản lý rủi ro tốt (ví dụ: Binance, Kraken).
Kiểm tra xem các hợp đồng thông minh được sử dụng bởi các giải pháp phi tập trung đã được các công ty có uy tín kiểm toán hay chưa.
Bật xác thực hai yếu tố (2FA)
Tăng cường bảo mật cho tài khoản của bạn trên các nền tảng tập trung bằng cách bật 2FA thông qua Google Authenticator hoặc Authy.
Tránh đăng nhập vào tài khoản của bạn từ mạng Wi-Fi công cộng
Tránh các nền tảng chưa được xác minh
Hãy cảnh giác với những lời hứa hẹn lợi nhuận quá cao, thường đi kèm với các dự án không đáng tin cậy.
Không bao giờ chia sẻ thông tin tài khoản hoặc cụm từ hạt giống của bạn với bất kỳ ai.
Hãy cẩn thận với những trò lừa đảo trên mạng xã hội.
Đa dạng hóa nguồn vốn của bạn
Đừng đặt toàn bộ tài sản của bạn trên một nền tảng hoặc một trình xác thực duy nhất để giảm thiểu tổn thất tiềm ẩn nếu có sự cố xảy ra.
Theo dõi tiền của bạn thường xuyên
Thường xuyên kiểm tra trạng thái tiền điện tử bạn đã đặt cược và chú ý đến tin tức liên quan đến tính bảo mật của mạng hoặc nền tảng được sử dụng.
💡Bảo mật là yếu tố quan trọng của việc staking. Bằng cách áp dụng các biện pháp tốt nhất, các nhà đầu tư có thể giảm thiểu rủi ro và bảo vệ tài sản của mình đồng thời hưởng lợi từ những lợi thế của việc đặt cược.
11. Tác động môi trường của việc đóng cọc
Staking thường được coi là giải pháp thay thế thân thiện với môi trường cho hoạt động khai thác tiền điện tử truyền thống. Không giống như Proof-of-Work (PoW) được Bitcoin sử dụng, tiêu tốn nhiều năng lượng, Proof-of-Stake (PoS) và các biến thể của nó cung cấp giải pháp bền vững và thân thiện với môi trường hơn.
11.1 So sánh lượng khí thải carbon của việc đặt cược so với khai thác
Giảm mạnh mức tiêu thụ năng lượng
Việc đặt cọc có lợi thế đáng kể về mặt môi trường so với khai thác xét về mặt tiêu thụ năng lượng:
Việc đặt cược được coi là thân thiện với môi trường hơn nhiều và ít tốn tài nguyên hơn so với khai thác.
Mức tiêu thụ năng lượng của việc đặt cược thấp hơn đáng kể so với khai thác vì nó không yêu cầu sức mạnh tính toán liên tục.
Tác động của việc cắm cọc lên môi trường là rất nhỏ do nhu cầu năng lượng của nó thấp.
Ví dụ: Ethereum đã giảm mức tiêu thụ điện tới 99,95% bằng cách chuyển từ Proof of Work (PoW) sang Proof of Stake (PoS). Sự chuyển đổi này, được gọi là “Sự hợp nhất”, diễn ra vào tháng 9 năm 2022 và minh họa tiềm năng của blockchain trong việc giảm lượng khí thải carbon.
Bảng so sánh mức tiêu thụ năng lượng giữa Bitcoin và Ethereum 2.0
Tiêu chuẩn
bitcoin
Ethereum 2.0
Giao thức đồng thuận
Bằng chứng công việc (PoW)
Bằng chứng cổ phần (PoS)
Tiêu thụ năng lượng hàng năm
90-160 TWh
~0,01 TWh (ước tính)
Mức tiêu thụ trên mỗi giao dịch
~707 kWh
~0,03 kWh (ước tính)
Lượng khí thải carbon trên mỗi giao dịch
~300 kg CO2
không đáng kể
Giảm tiêu thụ
–
99,95% so với Ethereum 1.0
Bảng này làm nổi bật sự khác biệt đáng kể về mức tiêu thụ năng lượng giữa Bitcoin, sử dụng Proof of Work, và Ethereum 2.0, chuyển sang Proof of Stake. Quá trình chuyển đổi sang PoS của Ethereum đã làm giảm đáng kể mức tiêu thụ năng lượng, khiến nó trở nên không đáng kể so với Bitcoin.
11.2 Các sáng kiến sinh thái liên quan đến việc cắm cọc
Blockchain có trách nhiệm với môi trường
Một số sáng kiến và dự án blockchain nhằm mục đích giảm thiểu tác động của ngành này tới môi trường:
Hiệp định về khí hậu tiền điện tử: Ra mắt vào tháng 4 năm 2021, dự án này nhằm mục đích khử cacbon cho ngành công nghiệp tài sản tiền điện tử với ba mục tiêu chính:
Cho phép tất cả các blockchain chạy bằng 100% năng lượng tái tạo vào năm 2025.
Phát triển một tiêu chuẩn kế toán nguồn mở để đo lượng khí thải CO2 công nghiệp.
Đạt mức phát thải ròng bằng 0 vào năm 2040.
Blockchain xanh: Các blockchain năng lượng thấp mới đang nổi lên, chẳng hạn như Solana, Polkadot, Tezos và Cardano.
Một số nền tảng staking đang đầu tư vào năng lượng tái tạo để cung cấp năng lượng cho cơ sở hạ tầng của họ.
Ví dụ: Near Protocol và Chia sử dụng nguồn năng lượng xanh để hoạt động.
3. Sáng kiến kinh doanh:
Polygon đã mua 400.000 đô la tín dụng carbon vào tháng 6 năm 2022 để bù đắp toàn bộ lượng khí nhà kính thải ra kể từ khi blockchain của công ty được thành lập.
MultiversX (trước đây là Elrond) đặt mục tiêu trở thành quốc gia có lượng carbon âm.
Zumo, một thành viên của Hiệp định Khí hậu Tiền điện tử, đặt mục tiêu đạt mức phát thải carbon bằng 0 trong lĩnh vực tiền điện tử vào năm 2030 bằng cách thúc đẩy việc sử dụng các nguồn năng lượng tái tạo để khai thác.
💡Việc Staking làm giảm đáng kể tác động của tiền điện tử đến môi trường bằng cách giảm mức tiêu thụ năng lượng và rác thải điện tử. Với sự ra đời của blockchain thân thiện với môi trường, PoS đang khẳng định mình là giải pháp thay thế bền vững cho khai thác truyền thống.
12. Các trường hợp sử dụng thực tế của staking
Staking không chỉ là một cách tạo ra thu nhập thụ động mà còn đóng vai trò cơ bản trong việc bảo mật blockchain Proof-of-Stake (PoS) và cho phép nhiều dự án phi tập trung phát triển.
12.1 Các dự án và nền tảng sử dụng staking
Bảo mật mạng PoS
Một số dự án lớn sử dụng staking để bảo mật mạng Proof of Stake của họ:
Ethereum 2.0: Kể từ khi chuyển sang PoS, Ethereum đã sử dụng staking để xác thực giao dịch và bảo mật mạng. Người xác thực phải đặt cược tối thiểu 32 ETH để tham gia.
Polkadot (DOT): Blockchain có khả năng tương tác này cho phép người nắm giữ DOT đặt cược token của họ để bảo mật mạng lưới và tham gia vào hoạt động quản trị. Việc đặt cược vào Polkadot có thể mang lại lợi nhuận lên tới 15% mỗi năm.
Solana (SOL): Được biết đến với tốc độ và phí thấp, Solana sử dụng hình thức đặt cược để duy trì tính bảo mật cho mạng lưới của mình. Lợi nhuận hàng năm khi đầu tư SOL dao động từ 7% đến 11%.
Cardano (ADA): Dự án này sử dụng giao thức Ouroboros Proof of Stake, cho phép người nắm giữ ADA đặt cược token của họ với mức lợi nhuận trung bình hàng năm từ 5% đến 9%.
Các nền tảng staking được sử dụng nhiều nhất
Nền tảng tập trung: Binance, Kraken, Coinbase (staking đơn giản nhưng có tính phí).
Nền tảng phi tập trung: Lido, Rocket Pool (staking thanh khoản không qua trung gian).
Ví tương thích: Ledger, Trust Wallet, Exodus (bảo mật nâng cao).
12.2 Ví dụ cụ thể về thành công nhờ staking
Phân tích các dự án đã tích hợp staking
Tài chính Lido
Nó đã cách mạng hóa việc staking Ethereum bằng cách giới thiệu token thanh khoản stETH, đại diện cho ETH được staking và quản lý hơn 40% staking ETH trên Ethereum 2.0.
Hệ thống này cho phép người dùng hưởng lợi từ phần thưởng đặt cược trong khi vẫn duy trì tính thanh khoản của tài sản của họ.
Ethereum 2.0: Sự chuyển đổi lịch sử sang PoS
Ethereum đã từ bỏ mô hình Proof-of-Work (PoW) vào năm 2022 để chuyển sang Ethereum 2.0 dựa trên cơ chế staking.
Hơn 30 triệu ETH đã được đặt cược, đảm bảo an ninh mạng lưới được tích lũy.
Tác động: Giảm 99,95% mức tiêu thụ năng lượng.
PancakeSwap (BÁNH NGỌT):
Nền tảng DeFi này trên Binance Smart Chain đã tích hợp thành công tính năng staking token CAKE.
Lợi nhuận hàng năm khi đầu tư vào CAKE dao động từ 31% đến 42%, khiến đây trở thành một trong những lựa chọn hấp dẫn nhất trên thị trường.
Thuật toán ALGO:
Algorand đã triển khai một hệ thống staking dễ tiếp cận, với tối thiểu một mã thông báo để trở thành người xác thực.
Lợi nhuận hàng năm dao động từ 5% đến 10%, thu hút nhiều người tham gia vào mạng lưới.
Mã thông báo ví tốt nhất ($TỐT NHẤT):
Dự án mới nổi này phân bổ 8% token của mình để staking, mang lại mức APY ấn tượng là 230%.
Chiến lược này nhằm mục đích giữ chân người nắm giữ và hỗ trợ sự phát triển của hệ sinh thái.
Tuyết lở (AVAX):
Avalanche đã tích hợp staking thành công, cho phép người nắm giữ AVAX bảo mật mạng lưới.
Có thể tham gia đặt cược từ 25 AVAX, với lợi nhuận trung bình hàng năm từ 8% đến 14%
💡Staking đã trở thành yếu tố cốt lõi trong việc bảo mật các mạng blockchain hiện đại, đồng thời cung cấp các ưu đãi hấp dẫn cho người tham gia. Sự thành công của các dự án này làm nổi bật tầm quan trọng ngày càng tăng của việc staking trong hệ sinh thái tiền điện tử, thúc đẩy cả bảo mật mạng và sự tham gia của người dùng.
13. Thuật ngữ về staking
Việc đặt cược tiền điện tử dựa trên một tập hợp các khái niệm kỹ thuật cần thiết phải hiểu. Sau đây là danh sách các thuật ngữ chính liên quan đến staking và định nghĩa của chúng.
13.1 Định nghĩa các thuật ngữ kỹ thuật
Trình xác thực
Người xác thực là người tham gia vào mạng blockchain để xác minh và xác thực các giao dịch. Trong hệ thống Proof of Stake (PoS), người xác thực phải đặt cược một lượng tiền điện tử tối thiểu để tham gia vào quá trình đồng thuận và bảo mật blockchain. Trong trường hợp có hành vi ác ý, họ có nguy cơ bị phạt chém.
Chém
Slashing là hình phạt áp dụng cho những người xác thực trong mạng PoS khi họ hành động có ác ý hoặc không tuân theo các quy tắc của giao thức. Điều này có thể dẫn đến mất một số hoặc toàn bộ số tiền điện tử mà người xác thực và những người ủy quyền tiền của họ cho người xác thực đặt cược.
APY (Tỷ lệ phần trăm lợi nhuận hàng năm)
APY là mức lợi nhuận hàng năm của một khoản đầu tư, bao gồm cả lãi kép. Trong staking, nó chỉ ra phần trăm phần thưởng mà một người có thể mong đợi nhận được trong một năm dựa trên số tiền đã staking.
Ví dụ, APY là 10% có nghĩa là khoản đầu tư 100 token có thể tạo ra thêm 10 token trong một năm.
Nhóm đặt cược
Nhóm staking là nhóm tài sản được nhiều người nắm giữ tiền điện tử đặt cược. Những người tham gia tập hợp các nguồn lực của mình để đạt đến ngưỡng cần thiết để xác thực các khối trong blockchain PoS. Phần thưởng nhận được sau đó sẽ được phân phối theo tỷ lệ cho các thành viên trong nhóm.
Đặt cọc lỏng
Staking thanh khoản cho phép người dùng staking tiền điện tử của mình trong khi vẫn duy trì tính thanh khoản nhờ các token đại diện (ví dụ: stETH cho Ethereum hoặc rETH cho Rocket Pool). Những token này có thể được sử dụng trong các ứng dụng DeFi hoặc được giao dịch tự do, đồng thời vẫn tạo ra phần thưởng.
APR (lãi suất phần trăm hàng năm)
APR tương tự như APY, nhưng nó không tính đến lãi kép. Nó thể hiện tỷ lệ lợi nhuận hàng năm chỉ dựa trên số tiền đặt cược ban đầu.
Thời gian phong tỏa
Thời gian khóa là thời gian mà số tiền đặt cược bị khóa và không thể rút hoặc sử dụng. Thời gian này thay đổi tùy theo blockchain và có thể kéo dài từ vài ngày đến vài tuần (ví dụ: 28 ngày đối với Polkadot).
Phái đoàn
Ủy quyền là quá trình mà người nắm giữ tiền điện tử ủy thác tài sản của mình cho một bên xác thực hoặc nhóm để tham gia đặt cược mà không cần phải trực tiếp quản lý các khía cạnh kỹ thuật.
Bằng chứng cổ phần (PoS)
Cơ chế đồng thuận nơi xác thực các giao dịch và tạo các khối mới
dựa trên số lượng tiền điện tử được đặt cược, thay vì dựa trên sức mạnh tính toán như trong Proof-of-Work (PoW).
DPoS (Bằng chứng cổ phần được ủy quyền)
Phiên bản ủy quyền của PoS trong đó người nắm giữ mã thông báo bầu ra người xác thực để bảo mật mạng thay mặt họ. Ví dụ: TRON, EOS
NPoS (Bằng chứng cổ phần chuẩn hóa)
Biến thể PoS được Polkadot sử dụng, trong đó người xác thực được người đề cử lựa chọn
những người ủy thác việc đặt cược của mình cho những người xác thực đáng tin cậy nhất.
Đặt cọc lỏng
Loại hình staking mà người dùng có thể staking token của mình trong khi vẫn duy trì tính thanh khoản thông qua các sản phẩm phái sinh (ví dụ: Lido với stETH cho Ethereum).
Khóa tiền
Khoảng thời gian mà tiền mã hóa đã đặt cược không thể được rút ra. Độ trễ này thay đổi tùy thuộc vào blockchain (ví dụ: Ethereum áp dụng thời gian mở khóa khác nhau).
APR (Tỷ lệ phần trăm hàng năm)
Lãi suất không tính đến lãi kép, không giống như APY.
Cổ phần tối thiểu
Số lượng tiền điện tử tối thiểu cần thiết để tham gia đặt cược. VD: 32 ETH để trở thành người xác thực trên Ethereum 2.0.
Đặt cọc lạnh
Phương pháp staking được thực hiện thông qua ví ngoại tuyến (ví phần cứng) để tăng cường bảo mật.
💡Từ điển này bao gồm các thuật ngữ thiết yếu liên quan đến staking, giúp cả người mới bắt đầu và người dùng có kinh nghiệm hiểu rõ hơn về hoạt động này và cơ chế của nó.
Câu hỏi thường gặp: Trả lời các câu hỏi thường gặp
Staking là gì?
Staking liên quan đến việc khóa tiền điện tử để giúp bảo mật mạng lưới blockchain và nhận phần thưởng để đổi lại.
Lợi ích của việc đặt cược là gì?
Tạo thu nhập thụ động
Tham gia bảo vệ mạng lưới
Có khả năng ít rủi ro hơn so với giao dịch chủ động
Lợi nhuận trung bình khi đặt cược là bao nhiêu?
Lợi nhuận staking thay đổi tùy thuộc vào loại tiền điện tử và nền tảng được sử dụng. Trung bình:
Ethereum (ETH): 3% 5% APY: 3% – 5% APR
Cardano (ADA): 4% 6% APY: 4% – 6% APR
Solana (SOL): 6% 8% APY: 6% – 8% APR
Polkadot (DOT) : 10 % 15 % APY
Lợi nhuận có thể thay đổi tùy thuộc vào điều kiện thị trường và chính sách blockchain riêng lẻ.: 10% – 15% APY
Lợi nhuận có thể thay đổi tùy thuộc vào điều kiện thị trường và chính sách của từng blockchain.
Có số tiền tối thiểu cần thiết để bắt đầu không?
Tất cả phụ thuộc vào loại staking:
Đặt cược trên ví cá nhân: Một số blockchain áp dụng mức tối thiểu (ví dụ: 32 ETH để trở thành người xác thực trên Ethereum 2.0).
Staking trên nền tảng giao dịch: Không có mức tối thiểu nghiêm ngặt, một số dịch vụ cho phép staking với một vài đô la.
Staking thông qua nhóm: Cho phép staking với số tiền nhỏ vì tiền được gom lại.
Rủi ro khi staking là gì?
Biến động thị trường: Giá trị của tiền điện tử được đặt cược có thể giảm.
Nguy cơ bị hack hoặc phá sản của nền tảng
Thời gian khóa quỹ
Khả năng chém (phạt)
Những token nào là tốt nhất để tích lũy vào năm 2025?
Các loại tiền điện tử phổ biến và đáng khen ngợi nhất để staking vào năm 2025 bao gồm:
Ethereum (ETH) – Bảo vệ mạng lưới Ethereum bằng lợi nhuận ổn định.
Cardano (ADA) – Blockchain nhanh với khả năng staking thường xuyên và dễ tiếp cận.
Solana (SOL) – Lợi nhuận cao và giao dịch nhanh.
Polkadot (DOT) – APY rất tốt với mô hình đặt cược sáng tạo.
Avalanche (AVAX) – Tăng trưởng mạnh mẽ và staking có lợi nhuận.
Cosmos (ATOM) – Được sử dụng rộng rãi để kết nối giữa các blockchain.
Sự khác biệt giữa APY và APR là gì?
APY (Lãi suất phần trăm hàng năm) bao gồm lãi kép, trong khi APR (Lãi suất phần trăm hàng năm) thì không.
Tôi có thể rút tiền điện tử đã đặt cược bất kỳ lúc nào không?
Điều này phụ thuộc vào nền tảng và loại tiền điện tử. Một số áp dụng thời gian khóa, một số khác cung cấp chế độ đặt cược linh hoạt.
Bạn có phải trả thuế cho khoản lợi nhuận đặt cược không?
Có, ở hầu hết các quốc gia, thu nhập từ việc đặt cược đều phải chịu thuế. Tham khảo cố vấn thuế để biết các quy tắc cụ thể cho tình huống của bạn.
Sự khác biệt giữa staking và khai thác là gì?
Staking sử dụng Proof of Stake và yêu cầu phải nắm giữ tiền điện tử, trong khi đào sử dụng Proof of Work và yêu cầu sức mạnh tính toán đáng kể.
Việc đặt cược có thân thiện với môi trường không?
Có, việc staking tiêu thụ ít năng lượng hơn nhiều so với khai thác truyền thống, khiến nó thân thiện hơn với môi trường.
Tôi có thể stake bằng ví phần cứng không?
Có, nhiều ví phần cứng hỗ trợ staking cho nhiều loại tiền điện tử khác nhau, giúp tăng cường tính bảo mật.
Sommaire
Sois au courant
des dernières actus !
Inscris-toi à notre newsletter pour recevoir toute l’actu crypto directement dans ta boîte mail
